Al 130 dividenduitkeringen ontvangen

De dividendportefeuille bereikte gisteren een nieuw hoogtepunt met een totaalrendement van 35,63% en is met een YTD resultaat van 3,04% nog steeds goed op weg om voor het derde jaar met winst af te sluiten.

Zoals ik vorige week al schreef wordt de dividendmachine steeds krachtiger. Inclusief de verkochte posities werd er nu al 130 keer een dividenduitkering ontvangen, waarvan verreweg het grootste deel voor rekening komt voor de Amerikaanse aandelen, die allemaal per kwartaal dividend betalen.

Inclusief de 5 Europese aandelen in portefeuille die ook vier keer per jaar uitkeren ligt het percentage kwartaalbetalers voor de dividendportefeuille op een zeer fraaie 78,8% van het totaal.

Dat is belangrijk want het zorgt voor een veel constantere dividendstroom en bovendien, nog belangrijker, een veel betere spreiding over het jaar voor het herbeleggen, wat de basis vormt van de dividendportefeuille. Immers wordt er zoveel bij stijgende als dalende koersen continu automatisch bijgekocht.

Wanneer er slechts één keer per jaar wordt uitgekeerd (Roche, Novartis, Sanofi, Casino en Danone) wordt dit relatief grotere dividendbedrag  tegen de koers op dat moment herbelegd. Dus in veel gevallen tegen een 52wk of zelf all time high in de huidige situatie. Natuurlijk zou het veel gunstiger zijn als ik voor bijvoorbeeld voor Roche al gedurende het jaar stukken bijgekocht had. Helaas is dat niet zo, en daarom nogmaals mijn grote voorkeur voor kwartaalbetalers.

GROTE UITSCHIETERS
Met steeds verder oplopende beurzen worden ook de individuele uitslagen steeds groter. Veel aandelen in de dividendportefeuille noteren momenteel tegen een 52wk high of zelfs een all time high.

Roche, Novartis, Sanofi, 3M, Becton Dickinson, Dover, Johnson&Johnson, Abbott Labs, Kellogg, General Mills, Parker Hannifin, PepsiCo, United Technologies, PepsiCo en Walgreen noteren allemaal op of vlakbij een hoogste jaarkoers.

Reckitt-Benckiser, Unilever, AbbVie, PPG Industries en RPM International staan op een hoogste koers ooit.

Inmiddels zijn er nu drie aandelen goed voor minstens 50% totaalrendement, inclusief topper PPG Industries dat ruimschoots verdubbelde qua Total Return.

Dit jaar is er zelfs sprake van verlies voor slechts één aandeel: Casino-Guichard, terwijl de grootste daler in portefeuille CSX met -2,3% te verwaarlozen is. Immers zorgt een jaar dividend in de huidige situatie voor een positief rendement, waarbij er bovendien tegen gunstige koersen herbelegd kan worden, in afwachting van een hogere koers.

WIJZIGINGEN
Elke dag zijn er wel interessante koopkansen voor mooie dividendaandelen. Ik heb er daarvan een groot aantal op het oog. Echter is het niet praktisch om een portefeuille samen te stellen van 40 aandelen of meer. Nu zitten er 33 aandelen in de dividendportefeuille en dat is qua spreiding en administratie meer dan voldoende.

Dit jaar zal dat aantal waarschijnlijk uitgebreid worden tot 35 posities, maar daar zal het dan ook bij blijven. Een nieuwe positie zal gefinancierd worden door winst te nemen op aandelen waarvoor de weging te groot wordt, of waarvoor ik nog slechts weinig aanvullend koerspotentieel zie voor de komende jaren.

Bovendien wordt er incidenteel nieuw geld ontvangen uit een spinoff of herorganisatie. Zo werd begin dit jaar AbbVie afgesplitst van Abbott Laboratories en volgt later deze maand een spinoff van PPG Industries.

Vooralsnog voer ik geen wijzigingen door. Uiteraard wordt een nieuwe aankoop zoals gebruikelijk eerst bekend gemaakt via mijn Twitter account @mennovanhoven.

DIVIDENDTOPPERS
In de bovenstaande tabel heb ik deze week de twee aandelen vermeld die tot dusverre voor de grootste dividendbijdrage hebben gezorgd. Dit zijn logischerwijze natuurlijk de twee aandelen met het hoogste dividendrendement die vanaf het begin in porfeuille zitten.

Total biedt met 5,9% nog steeds de hoogste yield, ondanks dat het aandeel al 37,2% rendement (inclusief het hoge dividend) opleverde en bracht tot dusverre ruim €450 aan dividend op. Ook Altria is belangrijk met $483 aan totaal ontvangen dividend vanaf de start.

Wel zal Altria terugzakken naarmate de tijd vordert, aangezien ik in augustus winst nam voor een stuk van ruim $2600. Andere aandelen die een grote bijdrage leverden aan het dividend zijn in Europa de high yielders als Shell en ook de jaarlijkse betalers Roche, Novartis en Sanofi. Als ik binnen enkele maanden het tweede dividend voor deze aandelen ontvang zullen deze dan ook een flinke sprong maken in het 'dividendklassement'.

Vanaf volgende week volgt er voor onze abonnees ook een maandelijks verslag van de dividendportefeuille in het tijdschrift. Bekijk hierboven het verloop van de dividendportefeuille afgezet tegen de AEX en de S&P500. Hou er wel rekening mee dat deze indices exclusief dividend zijn, waardoor het beeld enigszins vertekend is. 

Tekst: Menno van Hoven, 18 januari 2013

De dividendportefeuille bereikte gisteren een nieuw hoogtepunt met een totaalrendement van 35,63% en is met een YTD resultaat van 3,04% nog steeds goed op weg om voor het derde jaar met winst af te sluiten.

Zoals ik vorige week al schreef wordt de dividendmachine steeds krachtiger. Inclusief de verkochte posities werd er nu al 130 keer een dividenduitkering ontvangen, waarvan verreweg het grootste deel voor rekening komt voor de Amerikaanse aandelen, die allemaal per kwartaal dividend betalen.

Inclusief de 5 Europese aandelen in portefeuille die ook vier keer per jaar uitkeren ligt het percentage kwartaalbetalers voor de dividendportefeuille op een zeer fraaie 78,8% van het totaal.

Dat is belangrijk want het zorgt voor een veel constantere dividendstroom en bovendien, nog belangrijker, een veel betere spreiding over het jaar voor het herbeleggen, wat de basis vormt van de dividendportefeuille. Immers wordt er zoveel bij stijgende als dalende koersen continu automatisch bijgekocht.

Wanneer er slechts één keer per jaar wordt uitgekeerd (Roche, Novartis, Sanofi, Casino en Danone) wordt dit relatief grotere dividendbedrag  tegen de koers op dat moment herbelegd. Dus in veel gevallen tegen een 52wk of zelf all time high in de huidige situatie. Natuurlijk zou het veel gunstiger zijn als ik voor bijvoorbeeld voor Roche al gedurende het jaar stukken bijgekocht had. Helaas is dat niet zo, en daarom nogmaals mijn grote voorkeur voor kwartaalbetalers.

GROTE UITSCHIETERS
Met steeds verder oplopende beurzen worden ook de individuele uitslagen steeds groter. Veel aandelen in de dividendportefeuille noteren momenteel tegen een 52wk high of zelfs een all time high.

Roche, Novartis, Sanofi, 3M, Becton Dickinson, Dover, Johnson&Johnson, Abbott Labs, Kellogg, General Mills, Parker Hannifin, PepsiCo, United Technologies, PepsiCo en Walgreen noteren allemaal op of vlakbij een hoogste jaarkoers.

Reckitt-Benckiser, Unilever, AbbVie, PPG Industries en RPM International staan op een hoogste koers ooit.

Inmiddels zijn er nu drie aandelen goed voor minstens 50% totaalrendement, inclusief topper PPG Industries dat ruimschoots verdubbelde qua Total Return.

Dit jaar is er zelfs sprake van verlies voor slechts één aandeel: Casino-Guichard, terwijl de grootste daler in portefeuille CSX met -2,3% te verwaarlozen is. Immers zorgt een jaar dividend in de huidige situatie voor een positief rendement, waarbij er bovendien tegen gunstige koersen herbelegd kan worden, in afwachting van een hogere koers.

WIJZIGINGEN
Elke dag zijn er wel interessante koopkansen voor mooie dividendaandelen. Ik heb er daarvan een groot aantal op het oog. Echter is het niet praktisch om een portefeuille samen te stellen van 40 aandelen of meer. Nu zitten er 33 aandelen in de dividendportefeuille en dat is qua spreiding en administratie meer dan voldoende.

Dit jaar zal dat aantal waarschijnlijk uitgebreid worden tot 35 posities, maar daar zal het dan ook bij blijven. Een nieuwe positie zal gefinancierd worden door winst te nemen op aandelen waarvoor de weging te groot wordt, of waarvoor ik nog slechts weinig aanvullend koerspotentieel zie voor de komende jaren.

Bovendien wordt er incidenteel nieuw geld ontvangen uit een spinoff of herorganisatie. Zo werd begin dit jaar AbbVie afgesplitst van Abbott Laboratories en volgt later deze maand een spinoff van PPG Industries.

Vooralsnog voer ik geen wijzigingen door. Uiteraard wordt een nieuwe aankoop zoals gebruikelijk eerst bekend gemaakt via mijn Twitter account @mennovanhoven.

DIVIDENDTOPPERS
In de bovenstaande tabel heb ik deze week de twee aandelen vermeld die tot dusverre voor de grootste dividendbijdrage hebben gezorgd. Dit zijn logischerwijze natuurlijk de twee aandelen met het hoogste dividendrendement die vanaf het begin in porfeuille zitten.

Total biedt met 5,9% nog steeds de hoogste yield, ondanks dat het aandeel al 37,2% rendement (inclusief het hoge dividend) opleverde en bracht tot dusverre ruim €450 aan dividend op. Ook Altria is belangrijk met $483 aan totaal ontvangen dividend vanaf de start.

Wel zal Altria terugzakken naarmate de tijd vordert, aangezien ik in augustus winst nam voor een stuk van ruim $2600. Andere aandelen die een grote bijdrage leverden aan het dividend zijn in Europa de high yielders als Shell en ook de jaarlijkse betalers Roche, Novartis en Sanofi. Als ik binnen enkele maanden het tweede dividend voor deze aandelen ontvang zullen deze dan ook een flinke sprong maken in het 'dividendklassement'.

Vanaf volgende week volgt er voor onze abonnees ook een maandelijks verslag van de dividendportefeuille in het tijdschrift. Bekijk hierboven het verloop van de dividendportefeuille afgezet tegen de AEX en de S&P500. Hou er wel rekening mee dat deze indices exclusief dividend zijn, waardoor het beeld enigszins vertekend is. 

Tekst: Menno van Hoven, 18 januari 2013